Lazard va préparer la cotation de l'électroménager de Philips

C'est un très beau mandat que l'activité de conseil financier de Lazard vient de remporter. Puisque, Philips a choisi la prestigieuse banque d'affaires pour la conseiller dans le cadre de l'introduction en Bourse de son activité d'électroménager. Plusieurs options ont été examinées concernant l'avenir de cette branche, à commencer par une cession pure et simple à un autre acteur. Mais la solution la plus rentable demeure une IPO. Selon la plupart des analystes, une cotation pourrait valoriser cette activité, qui fabrique aussi bien des cafetières que des purificateurs d'air autour de 3 milliards d'euros.

La préparation de cette cotation n'empêche pas Philips de continuer à recevoir des sollicitations d'acheteurs étrangers. Les fonds CDH Investments et Hillhouse Capital ainsi que le fabricant d'électroménager chinois TCL Technology Group Corp vont sans doute essayer de présenter des offres attractives avant une éventuelle cotation.

Si le schéma d'une introduction en Bourse est finalement retenu, avec l'aide de Lazard, cela montrera que les IPO ont à nouveau le vent en poupe en ce début d'année, après celle de InPost SA ou du fabricant de chaussures Dr. Martens Plc. Un total de 10,6 milliards de dollars a été levé via des introductions en Bourse sur les Bourses européennes jusqu'à présent.