… qui va bénéficier de financements pour tous ses investissements
La fusion en cours de réalisation entre Arverne Group et Transition va permettre de combiner le savoir-faire du premier avec les ressources financières du second. Transition détient une trésorerie disponible de plus de 200 millions d'euros. Dans le cadre du « dé-SPAC-age », en préparation, un financement sécurisé d'un montant de 130 millions d'euros a déjà été sécurisé. Cela comprend des engagements de souscription à un Pipe (Private Investment in Public Equity), reçus notamment de la part d'Ademe Investissement et de Crédit Mutuel Equity, et la conversion en capital du « bridge loan » de 15 millions d'euros, mis par les sponsors de Transition à la disposition d'Arverne Group sous la forme d'obligations convertibles, portant leur investissement total à plus de 30 millions d'euros. De surcroît, les investisseurs « friends and family » qui avaient investi aux côtés des sponsors lors de l'IPO de Transition vont rester investis pour participer à l'histoire d'Arverne Group. Enfin, d'autres investisseurs pourraient se joindre au Pipe dans les prochaines semaines, pour atteindre une levée maximale de 200 millions d'euros.
Si, l'an passé, Arverne a réalisé un chiffre d'affaires consolidé de 10,7 millions d'euros et un Ebitda négatif de 0,8 million, le groupe veut atteindre un chiffre d'affaires compris entre 200 et 350 millions d'euros en 2027 et entre 800 millions et 1,15 milliard d'euros en 2030, date à laquelle l'entreprise produira au moins 30 000 tonnes de lithium vert. Le rapprochement des deux entités va ainsi se faire sur la base d'une valeur des titres d'Arverne de 166 millions d'euros et une valeur des titres Transition d'environ 148 millions d'euros. Ce qui donnerait une valeur d'entreprise proforma pour l'ensemble d'environ 257 millions d'euros. Mais, d'ici à 2030, le groupe veut investir près de 2 milliards d'euros en installations de forages et raffinage et, si tout se passe bien, se retrouvera coté sur Euronext-Paris fin septembre ou début octobre.