… mais pas intéressé par Les Secrets de Loly

Contrairement aux bruits qui animent le secteur du private equity, HLD ne semble pas intéressé par le fabricant de shampoings et de soins pour les cheveux ondulés, frisés, crépus et bouclés « Les Secrets de Loly » créé en 2009 par l'influenceuse Kelly Massol. Un mandat aurait été confié à Jefferies et à Scalene Partners. Cette entreprise dont Bpifrance est devenue actionnaire sur la base d'une valorisation de 70 millions d'euros espérait trouver un acheteur sur une base proche de 200 millions d'euros. Un chiffre que beaucoup de banquiers trouvent excessif même si cette année le montant des facturations devrait être un peu inférieur à 50 millions d'euros avec un Ebitda de 12 millions.

Si ce dossier n'a pas abouti et semble aujourd'hui refermé rue Oudinot, dans le 7e arrondissement de la capitale, au siège de HLD, la recherche d'un nouveau tour de table pour TSG, dont il est question depuis six mois n'a pas encore abouti. Le but du groupe de Jean-Bernard Lafonta n'est pas de se désengager du leader européen des services techniques pour des solutions de mobilité responsable, mais d'alléger sa participation majoritaire tout en restant actif au tour de table de la société. En cinq ans, TSG a vu son chiffre d'affaires passer de 500 millions d'euros à plus de 1,3 milliard autant par la croissance organique que par la croissance externe. Près d'une quarantaine d'acquisitions ont été menées par TSG depuis 2020 tout en portant le résultat opérationnel autour de 150 millions d'euros (contre 60 millions il y a cinq ans). Selon les spécialistes du secteur, la valorisation de l'entreprise serait comprise entre 1,8 et 2 milliards d'euros