Thales a émis pour un milliard d’euros d’obligations répartis en deux tranches

Thales, l’électronicien français que dirige Patrice Caine, a profité de la réouverture du marché du crédit juste avant le rush du mois de septembre pour procéder à une émission obligataire en deux tranches afin de financer l’acquisition de la société de robotique maritime Exail Technologies SA. Thales l’a emporté sur Safran en annonçant il y a quelques semaines un accord pour racheter Exail sur la base d’un prix de 3,9 milliards d’euros. Cela, dans un contexte où la demande de drones sous-marins a explosé en raison de la crise des mines dans le détroit d’Ormuz.

L’action Thales a progressé ces dernières semaines après la publication de résultats semestriels supérieurs aux attentes, notamment grâce à des commandes et à un flux de trésorerie disponible plus élevés que prévu. Les performances des divisions aérospatiale et défense, piliers du groupe, ont contribué à cette hausse, tandis que les activités cyber et numérique continuent de peser sur les résultats. Depuis le début de l’année, le titre affiche une progression d’environ 12 %.

Pour cette émission d’obligations Thales (notée A- par S & P Global Ratings) a été conseillée par Crédit Agricole CIB, en collaboration avec BNP Paribas, Deutsche Bank, JPMorgan Chase, Natixis, Banco Santander et Société Générale.